抵押贷款利率飙升 加拿大房主压力山大考虑将未付利息计入本金？lg...

FX168财经报社(北美)讯 一些在加拿大最大的几家银行使用可变利率抵押贷款的房主正在将未付利息计入抵押贷款本金，不再每月全额支付。

随着抵押贷款利率大幅飙升，导致成本上升，房价下跌，借款者正在尝试找到应对策略。在英国和加拿大等地区，这是一个特别的问题，这些地区的抵押贷款债务有很大一部分是浮动利率，房主经常被迫面对更高的借贷成本，而在美国更容易获得固定利率的30年期抵押贷款。

通过允许借款人将未付利息加到贷款本金上，或每月停止偿还本金，贷款机构有助于避免违约和任何强制出售。这有助于消费者更容易适应更高的成本，尽管在一些银行，这是有限制的。

总部位于多伦多的私人抵押贷款机构纽黑文抵押贷款公司(New Haven Mortgage Corp.)首席财务官Arjun Saraf说：“这是一项集体努力，因为当恐慌袭来时，问题就来了。贷款机构变得更加灵活，他们意识到，必须尽其所能让支付良好的借款人继续住在他们的房子里。”

到目前为止，这种灵活性正在产生效果。加拿大房价下跌了近16%，借贷成本几乎翻了一番。但加拿大银行家协会(Canadian Bankers Association)的数据显示，截至1月底，拖欠抵押贷款(即逾期三个月或以上的贷款)仍仅占未偿贷款总额的0.16%。

2月份新上市房屋的缺乏使加拿大房产市场成为自2022年4月以来最紧张的市场，加拿大最大城市多伦多和温哥华的最新数据显示，随着供应短缺变得更加明显，价格开始反弹。

银行表示有意在借款人的抵押贷款到期后提供便利，原本可以出售的房屋数量可能会进一步受限，政府可能很快就会介入。上个月加拿大监管机构发布了银行应如何应对借贷成本迅速上升的指导方针草案，该提案明确要求贷款机构帮助抵押贷款持有人避免违约。

在某种程度上，这种灵活性有助于系统双方避免在发展过程中出现更大的问题。借款人不想失去自己的房子，而过多的库存一下子冲击市场可能会进一步压低房价，让银行更难在出现违约的情况下通过自己出售房屋来收回资金。这种情况也可能有所缓解，人们越来越预期加拿大央行(Bank of Canada)将在明年年初之前下调基准利率。

但是这种情况发生的时间越长，发生并发症的几率就越高。由于新的还款额是根据增加的本金来计算的，借款人每月可能会面临更重的经济负担。随着抵押贷款账目风险上升，已经受到美欧金融动荡影响的银行可能面临更高的成本。

截至1月31日的第一财季，加拿大CIBC银行拥有价值约520亿加元(合380亿美元)的可变利率抵押贷款，约占其加拿大投资组合的20%，借款人的固定月供不再覆盖利息。这些未偿还的金额被加到本金中，导致了一个被称为“负摊销”的过程，在这个过程中，即使借款人还款，贷款实际上也在增长。由于这一变化，消费者将需要更长的时间来偿还债务，而CIBC目前预计，其中许多抵押贷款将在30多年内摊销。

多伦多道明银行(Toronto-Dominion Bank)和蒙特利尔银行(Bank of Montreal)也允许浮动利率借款人延长他们预计偿还债务的时间。对于这些贷款机构来说，30年期以上的抵押贷款占各银行今年第一季度加拿大抵押贷款业务的30%左右，而去年同期的比例为零。银行将这一增长主要归功于浮动利率贷款，而这些贷款目前正面临负摊销。

虽然加拿大皇家银行(Royal Bank of Canada)不允许负摊还，但该行允许浮动利率借款人停止每月偿还本金，并将摊还期限延长至30年以上。加拿大皇家银行发言人说，目前约有价值750亿加元的抵押贷款只付息，占加拿大皇家银行国内住宅贷款总额的20%。

银行认为，借款人应该能够应对更高的成本，部分原因是政府对他们进行了压力测试，确保他们有收入来应对当前水平的利率。加拿大帝国商业银行和加拿大皇家银行都表示，面临这一问题的绝大多数借款人将能够适应更高的还款，并最终偿还贷款。

对于这些借款人来说，最大的问题是当他们的抵押贷款面临续期时会发生什么。这时，摊销通常会回到开始的地方，要求每月支付更高的款项，同时期限也会更紧。根据凯投宏观(Capital Economics)的数据，由于加拿大的抵押贷款期限通常为五年，今年有近20%的固定和可变抵押贷款需要续期。

允许延长交易摊销期的四家银行表示，它们将与借款人合作，寻找新的付款计划。这些选择可能包括永久延长还款期或更长的只付息期。政府提议的新规则允许这样的延期，即使它们是永久性的，但要求贷款人保持合理的时间长度，为借款人提供有竞争力的新交易利率，确保信用评分不受负面影响。