全线大爆发！铜缆高速连接板块领跑A股，多只个股年内已翻倍lg...

今日，铜缆高速连接板块大爆发，板块内9只个股涨停。

截至发稿，金信诺、博创科技20CM涨停，兆龙互连涨超17%，瑞可达涨超16%，太辰光、鼎通科技涨超11%。

露笑科技5天3板，宝胜股份、得润电子、华脉科技6天3板，鑫科材料、沃尔核材、铭普光磁涨停，富士达涨超9%。

今年以来，铜缆高速连接板块中股价翻倍的个股不再少数。

其中，神宇股份累计涨超344%，沃尔核材涨超284%，兆龙互联涨超128%，精达股份涨超104%，太辰光涨超95%，鑫科材料涨超93%，华丰科技涨超83%。

GB200出货放量在即

分析来看，近期的铜缆高速连接大涨可能存在以下几个因素：

一是，美股映射，博通大涨带来了边际效应。

同时，前几个交易日，美股的铜缆高速连接巨头安费诺（APH）股价刚刚创下历史新高，最高触及75.614美元/股。

今年以来，安费诺已经累计涨超45%，最新总市值为863.94亿美元。

二是，国内“豆包”、“可灵”等优秀大模型开始商业化尝试，字节、腾讯、小米等巨头计划在AI上进行大额投资。

据媒体报道称，小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群，将对AI大模型大力投入。

雷军表示：“在AI硬件这件事情上，最核心的是手机而不是眼镜，小米在这个领域不‘all in’是不可能的。”

还有消息称，字节要在算力上投入1600亿。

三是，英伟达的GB200即将迎来放量，催生高速铜缆需求暴涨。

2024年GTC大会，英伟达发布GB200 NVL72机柜架构，采用NVLink全连接，铜缆数量达5000+根。

根据招商证券测算，NVL72单台机柜内部线价值量（含连接器）为65万元，NVL36单台机柜内部线价值量（含连接器）等效为一半32.5万元，则GB200带来的铜连接市场增量约为228亿元。

据了解，GB200已于11月开始出货，预计明年一季度有望放量，后续产品周期有望持续加速，铜缆随GB200出货增长需求爆发。

铜缆连接优势明显

资料显示，服务器中有着多种连接解决方案，包括光缆（AOC）、无源铜缆（DAC）和有源铜缆（ACC）。

随着算力和通信带宽的提升，数据中心单机柜能耗呈指数级增长，而采用铜缆连接可以缓解功耗增长，成本优势明显。

铜缆制作工艺复杂，产业链厂商主要包括芯线供应商、成品线材供应商及线束供应商，国内的厂商包括沃尔核材、立讯精密、兆龙互连、神宇股份、金信诺等。

展望未来，随着技术的发展，AI将像如今的互联网一样深入到生活的方方面面。

为了不错过这一波浪潮，国内外的顶尖企业都在加大投入，相关产业链的公司有望受益。

国海证券认为，大模型训推带动AI算力需求增长，GB200等新一代算力架构将推出，算力产业链中的AI芯片、服务器整机、铜连接、HBM、液冷、光模块、IDC等环节有望持续受益。建议关注：

1）AI芯片：海光信息、寒武纪、龙芯中科。
2）服务器整机：工业富联、浪潮信息、中科曙光、华勤技术、中国长城、高新发展、神州数码、烽火通信、拓维信息、纬创、广达、英业达、纬颖、超微电脑。
3）服务器组件：①散热：飞荣达、曙光数创、英维克、同方股份、申菱环境、高澜股份、奇鋐科技、双鸿、VERTIV；②主板：沪电股份、深南电路、胜宏科技、技嘉、华擎；③HBM：SK海力士、三星、美光、赛腾股份、联瑞新材；④铜连接：安费诺、沃尔核材。
4）光模块：天孚通信、中际旭创。
5）数据中心：奥飞数据、光环新网、宝信软件、数据港、电科数字。