安信国际：维持华润啤酒(00291.HK)“买入”评级 目标价降至48港元lg...

安信国际发布研究报告称，维持华润啤酒(00291.HK)“买入”评级，出于保守原则，下调24/25/26年净利润至57.4/63.8/68.1亿人民币，对应EPS为1.91/2.1/2.23港元。考虑当前港股市场情绪，目标价下调至48港元。该行认为啤酒喝白酒业务都是坡长雪厚的优质赛道，从长期看具备提价能力。在优秀的管理层带领下，结合公司已经拥有的全国知名的品牌矩阵，该行长期继续看好华润啤酒的发展前景。但考虑到当前经济环境承压，且公司利润规模增大，该行预期未来增速会低于前面三年。